تحليل GBP/USD 5M

زوج العملات GBP/USD يختلف عن زوج EUR/USD. من الصعب تصديق ذلك، ولكن لا يوجد خط اتجاه صاعد على الإطار الزمني للساعة؛ حيث استمر الانخفاض لمدة 4 أيام فقط، وفشل المتداولون في تجاوز آخر قاعين بثقة. صحيح أن السعر استقر تحت خطوط Senkou Span B وKijun-sen؛ ومع ذلك، تذكر أن الأسس لنمو العملة الأمريكية في يناير مشكوك فيها للغاية. يوم الجمعة، أصبح معروفًا أن سوق العمل الأمريكي يواصل التدهور. 60,000 وظيفة جديدة تم إنشاؤها في ديسمبر هي قطرة في المحيط، خاصة بالنظر إلى أن القيم للأشهر السابقة تم تعديلها بالخفض بنحو 80,000. وبالتالي، يتم إنشاء الوظائف في الولايات المتحدة "بصعوبة"، وعددها غير كافٍ لوقف ارتفاع معدل البطالة. بناءً على ذلك، لا نعتبر الانخفاض الرسمي في البطالة إلى 4.4% في ديسمبر شيئًا يستحق الاحتفال.

من غير المرجح أن يقوم الاحتياطي الفيدرالي بخفض سعر الفائدة الرئيسي في يناير، لكن السوق لا يزال عليه استيعاب مؤشر أسعار المستهلكين لشهر ديسمبر هذا الأسبوع. إذا استمرت التضخم في الانخفاض، سيبدأ السوق في توقع إجراءات أكثر ليونة من الفيدرالي في عام 2026—والبدء في بيع الدولار.

على الإطار الزمني 5 دقائق يوم الجمعة، تم تشكيل إشارتين تداول. كلاهما كانا إشارات بيع. ارتد السعر مرتين من منطقة 1.3437–1.3444 (خط Senkou Span B). في الحالة الأولى، انخفض الجنيه حوالي 20 نقطة؛ وفي الثانية، 35. منطقة 1.3369–1.3377، التي تقع قريبة جدًا، لم يتم الوصول إليها بعد.

تقرير COT

تظهر تقارير COT للجنيه الإسترليني أن معنويات المتداولين التجاريين قد تقلبت في السنوات الأخيرة. الخطوط الحمراء والزرقاء، التي تعكس المراكز الصافية للمتداولين التجاريين وغير التجاريين، تتقاطع باستمرار وفي معظم الحالات تكون قريبة من الصفر. حاليًا، تتحرك الخطوط بعيدًا عن بعضها، لكن المتداولين غير التجاريين يهيمنون على... المراكز القصيرة. يزداد المضاربون في بيع الجنيه، ولكن كما قلنا بالفعل، لا يهم مدى انخفاض الطلب على الجنيه. الطلب على الدولار الأمريكي غالبًا ما يكون أقل.

يستمر الدولار في الانخفاض بسبب سياسة دونالد ترامب، كما هو موضح بوضوح في الإطار الزمني الأسبوعي (التوضيح أعلاه). ستستمر الحرب التجارية بشكل أو بآخر لفترة طويلة، وسيقوم الاحتياطي الفيدرالي، في أي حال، بخفض السعر خلال الـ 12 شهرًا القادمة. سيستمر الطلب على الدولار في الانخفاض بطريقة أو بأخرى. وفقًا لأحدث تقرير COT (بتاريخ 6 يناير) للجنيه الإسترليني، فتحت مجموعة "غير التجاريين" 700 عقد شراء و4,300 عقد بيع. وبالتالي، زادت المراكز الصافية للمتداولين غير التجاريين بمقدار 2,700 عقد خلال الأسبوع.

في عام 2025، ارتفع الجنيه بشكل قوي، ولكن يجب أن نفهم أن السبب واحد: سياسة دونالد ترامب. بمجرد تحييد هذا السبب، قد يستأنف الدولار النمو، لكن لا أحد يعرف متى.

تحليل GBP/USD 1H

على الإطار الزمني الساعي، يواصل زوج الجنيه الإسترليني/الدولار الأمريكي تشكيل اتجاه صاعد، على الرغم من اختراق خط الاتجاه. نعتقد أن الارتفاع المتوسط الأجل للجنيه سيستمر بغض النظر عن الخلفية الاقتصادية الكلية والأساسية المحلية. في الوقت الحالي، يمكن لليورو، الذي كان يتراجع لمدة ثلاثة أسابيع، أن يسحب الجنيه للأسفل.

بالنسبة ليوم 12 يناير، نبرز المستويات المهمة التالية: 1.3042–1.3050، 1.3096–1.3115، 1.3201–1.3212، 1.3307، 1.3369–1.3377، 1.3437، 1.3533–1.3548، 1.3615، 1.3681، 1.3763. يمكن أن تكون خطوط Senkou Span B (1.3444) وKijun-sen (1.3479) أيضًا مصادر للإشارات. يُوصى بنقل وقف الخسارة إلى نقطة التعادل بعد تحرك السعر 20 نقطة في الاتجاه الصحيح. قد تتغير خطوط مؤشر Ichimoku خلال اليوم، ويجب أخذ ذلك في الاعتبار عند تحديد إشارات التداول.

يوم الاثنين، لا توجد تقارير أو أحداث مهمة مجدولة في المملكة المتحدة، وفي الولايات المتحدة، سيتم إصدار الإنتاج الصناعي، والذي من غير المرجح أن يُعتبر مهمًا في الظروف الحالية. على الأرجح، سنشهد "يوم اثنين ممل" آخر، ولكن مؤخرًا تم ملاحظة "أيام الاثنين المملة" في أيام الثلاثاء والأربعاء والخميس والجمعة أيضًا.

توصيات التداول:

اليوم، يمكن للمتداولين النظر في البيع إذا استقر السعر تحت منطقة 1.3369–1.3377 بهدف 1.3307. ستصبح المراكز الطويلة ذات صلة إذا ارتد السعر عن منطقة 1.3369–1.3377 بهدف منطقة 1.3437–1.3444.

توضيحات الرسوم التوضيحية:

• مستويات الدعم والمقاومة (المقاومة/الدعم) — خطوط حمراء سميكة قد ينتهي عندها الحركة. ليست مصادر لإشارات التداول.
• خطوط Kijun-sen وSenkou Span B — خطوط مؤشر Ichimoku المنقولة إلى الإطار الزمني الساعي من الأربع ساعات. هي خطوط قوية.
• مستويات القمم — خطوط حمراء رفيعة ارتد السعر منها سابقًا. هي مصادر لإشارات التداول.
• الخطوط الصفراء — خطوط الاتجاه، قنوات الاتجاه، وأي أنماط تقنية أخرى.
• المؤشر 1 على رسوم COT — حجم المركز الصافي لكل فئة من فئات المتداولين.